案例19：上班族怎麼做好資產配置呢？（一）

案例討論：

我是個理財新手，上來問問大家都是怎麼做資產配置的。
我是一個上班族 目前的收入支出如下：

1. 薪資 連加班每個月至少會有 42000
2. 房租 5500
3. 給爸媽的錢 10000
4. 雜項支出（吃喝玩樂）5000
5. 另外還欠學貸約22萬

目前存款 6萬

42000-5500-10000-5000 = 21500
每個月大約還剩下21500元
目前預計投資的工具有 基金 債券 ..等等，有更好的工具也提供一下。
我應該算穩健型的投資人，還算能忍受風險。
想請問版上的各位大大，我該怎麼把我可支配的兩萬塊做最好的資產配置呢？

（轉貼編修自：ptt實業坊CFP版，發文日期：2007/05/13）


狹義地來說，資產配置指的是如何配置自己現有的資金、資產來達到風險分散的效果，使自己的資產部位不致於因為市場動盪而大幅虧損。

然而廣義的資產配置，其實就和財務規劃是相同的概念，指的是如何妥善分配我們的資金、資產，好讓我們的財務目標得以如願實現。

這兩者有何不同呢？兩者的不同處是在於：目的。狹義地資產配置，是以資產穩健增值為主要目的，而廣義的資產配置，則是以財務目標的達成為主要目的。換句話說，狹義的目的，只是讓資產增值，至於何時達成是沒有進一步設定的。而廣義的目的是必須設定財務目標達成的時間，資產增值是以足夠達成目標為標準，而不是追求無止盡的增值。

乍看之下，似乎狹義的定義是比較符合多數人的需求，然而是否真是如此呢？假設有一班列車時速相當快，每小時可跑1000公里，但它只停台北和高雄站，沿途就算經過新竹、台中、台南等地，也不設站停靠，請問如果你如果想到台中的話，你會選擇搭這班列車嗎？相信會選擇搭這班列車的乘客，應該也只有出發和到達地點都是在高雄或台北的才有可能吧？

這個比喻的意思是說，即使我們有再好的投資工具或再高的投資報酬率，如果沒辦法完成我們的財務目標也是沒用的，所以我們應該追求的，是在能夠完成我們的財務目標範圍內，能夠取得的最佳報酬率才對！

而既然我們是以完成財務目標為最主要考量，當然在資產配置上就會如同進行財務規劃時所需要考量的步驟及項目一樣，是需要審慎評估的。

（未完待續）